Fassport

Was ist Fassport?

Fassport ist eine Infrastrukturplattform für Private Equity, die von Fassport, Inc. entwickelt wurde. Sie dient Fondsmännern, Generalpartnern, Gründern, Investoren sowie Betreibern von Kapitalnetzwerken. Sie bündelt die Prozesse der Investorvermittlung, des Kontaktaufbaus, der Due-Diligence-Prüfungen, der Kapitalbeschaffung sowie der Nachbetreuung in einem einzigen Workflow zusammen.

Die Plattform stellt Instrumente zur Kapitalbeschaffung bereit, ersetzt den Nutzer jedoch nicht bei der Beschaffung von Kapital und erhebt auch keine Provision vom eingesammelten Betrag. Die Struktur der Emittierung, die Kommunikation mit den Investoren, die Konformität mit den Vorschriften sowie die endgültigen Entscheidungen liegen weiterhin in der Verantwortung des Nutzers und seines Fachberaters.

Hauptfunktionen

AI-Investoren-Verknüpfung

Die Nutzer laden Projektunterlagen im PDF-, PPTX- oder DOCX-Format hoch und ergänzen dabei die Zielvorgaben für die Finanzierung, die Branche, die Assetkategorien sowie die Anforderungen an potenzielle Investoren. Das System bewertet die Projekte im Vergleich zu dem Netzwerk von über 150.000 verifizierten LPs auf der Plattform und gibt wöchentlich eine Liste der passenden Investoren heraus.

• Jedes Trefferergebnis enthält eine Übereinstimmungsbewertung, die dem Team dabei hilft, die Prioritäten bei den Kontaktaufnahmen zu bestimmen.
• Es umfasst eine Vielzahl von Projekten aus den Bereichen Risikokapital, Private Equity, Immobilien, Private Credit, Energie, Landwirtschaft und operative Unternehmen.
• Die Größe des Investorennetzwerks sowie die Bewertungen gehören zur Beschreibung der Fähigkeiten der Plattform und bedeuten nicht, dass jedes LP unbedingt antworten, Zusage geben oder Geld investieren muss.

Automatische Kontaktaufnahme und Terminvereinbarung

Das Team kann für passende Investoren mehrkanalige Ansprache-Strategien einsetzen; das System kümmert sich um die erste Kontaktaufnahme, die anschließende Nachbetreuung sowie die Terminvereinbarung. Die Nutzer sollten den Text überprüfen, die Sendefrequenz kontrollieren und die geltenden Marketing-, Datenschutz- sowie Wertpapiervorschriften einhalten.

Materialverarbeitung in AI-Projekten

Nach dem Hochladen der Finanzierungsunterlagen kann die Plattform die Vollständigkeit prüfen, eine Bewertung des Projekts geben sowie Empfehlungen zur Verbesserung ausstellen. Zudem wird ein Entwurf für die Überprüfung erstellt. Die von KI erzeugten Ergebnisse helfen dabei, die Vorbereitungsarbeiten zu beschleunigen, ersetzen jedoch keine rechtlichen, steuerlichen, prüfungsbezogenen oder beratenden Meinungen.

Datenraum und Abonnierungsprozess

Der Fondsmanager kann eine Datenbank für die Emittierung einrichten, die Due-Diligence-Dokumente den geeigneten LPs zur Verfügung stellen und Anmeldeunterlagen sowie elektronische Unterschriften sammeln. Zugriffskontrollen und Audit-Protokolle tragen dazu bei, die Verwaltungslast durch E-Mail-Anhänge und verstreute Tabellen zu verringern.

Investor-Überprüfung

Fassport unterstützt die für Regulation D, Rule 506(b) und 506(c) geltenden Verfahren zur Überprüfung der Anlegerqualifikationen und berechnet eine Gebühr pro LP. Laut der Plattform kann die Überprüfung in der Regel innerhalb von 24 Stunden abgeschlossen werden, wobei die genaue Dauer von der Vollständigkeit der eingereichten Unterlagen sowie von der Prüfung des jeweiligen Falls abhängt.

Fondsverwaltung und LP-Portal

Nach Abschluss des Deals kann das Team weiterhin mit der Einziehung von Kapital, der Verteilung desselben sowie mit der Erstellung von Berichten für die Investoren und den K-1-Steuerdokumenten befasst werden. Die LPs können über das Portal ihre Investitionen, Benachrichtigungen, Dokumente sowie den Fortschritt der Transaktionen einsehen – dadurch wird die wiederholte Anfrage nach Informationen vermieden.

White-Label-Lösungen und Anbindungen an Institutionen

Kapitalnetzwerke und Institutionen können einen White-Label-Portal anfordern, um unter ihrer eigenen Marke mehrere GPs, Fonds und Investoren zu verwalten. Auf der Produktseite wird erwähnt, dass über APIs Verbindungen zu bestehenden Systemen hergestellt werden können, es werden jedoch keine offiziellen Dokumente zur selbstständigen Entwicklung oder ein Prozess zur Anforderung von Schlüsseln bereitgestellt.

Unterstützte Objekte und Vermögensklassen

Zu den von der Plattform aufgeführten Bereichen gehören Immobilien, Private Equity, Risikokapital, Öl und Gas, Private Credit, Gesundheitswesen, Infrastruktur, Energie, Landwirtschaft, Family Offices, operative Unternehmen sowie andere alternative Vermögensklassen für Institutionen.

Prozess zur Nutzung durch den Fondsmanager

1. Erstellen Sie ein Konto oder buchen Sie eine Demonstration – wählen Sie dabei die Version für Investoren oder die vollständige Fondmanagement-Plattform.
2. Laden Sie die Projektunterlagen hoch und geben Sie die Höhe der Einziehung, die Kategorie der Vermögenswerte, die Zielinvestoren sowie die Informationen zur Ausgabe an.
3. Überprüfen Sie die Bewertungen der von KI erzeugten Materialien sowie die Entwürfe für die Veröffentlichung und korrigieren Sie ungenaue oder fehlende Inhalte.
4. Prüfen Sie die wöchentliche Übereinstimmungsliste und die Passgenauigkeit, um die zu kontaktierenden LPs auszuwählen.
5. Konfigurieren Sie externe Sequenzen und Termine, prüfen Sie vor dem Versand die Formulierungen, den Kreis der Kontakte sowie die Compliance-Anforderungen.
6. Der Datenraum wird für interessierte Investoren geöffnet, wobei Identifizierung, Authentifizierung, Unterzeichnung sowie elektronische Signatur abgewickelt werden.
7. Nach dem Abschluss wird auf der Plattform die Einziehung des Kapitals, die Verteilung, die Berichterstattung sowie die Übermittlung der K-1-Dokumente durchgeführt.

Prozess für Investoren

1. Über die Einladung des Fondsmanagers gelangt man zum Investorenportal.
2. Übermitteln Sie die erforderlichen Dokumente zur Identifizierung, zu den beruflichen Angaben sowie zur Zertifizierung und bestätigen Sie, dass deren Inhalt wahrheitsgetreu und vollständig ist.
3. Prüfen Sie die zur Verfügung gestellten Materialien mit den erforderlichen Berechtigungen und füllen Sie die Anmeldeunterlagen sowie die elektronische Signatur aus.
4. Im Portal werden Dokumente zur Verfolgung von Kapitalbeschaffung, Verteilung, Investitionen sowie Berichte und K-1-Formulare geführt.
5. Sollten Fehler bei der Identität, dem Betrag oder den steuerlichen Angaben festgestellt werden, wenden Sie sich umgehend an das Fondsmanagement-Team, damit dies bearbeitet werden kann.

Preispakete

Sowohl die Startup- als auch die Fund-Manager-Plattform erheben keine Gebühren für einen erfolgreichen Kapitalauflauf und berechnen auch keine Provisionen auf den eingesammelten Betrag. Steuern, Leistungsumfang, Implementierungskosten sowie regionale Unterschiede sind gemäß der Abrechnungsseite oder des Vertrags festgelegt.

Auf der Anmeldeseite steht, dass die Buchung jederzeit storniert werden kann, doch es werden weder Fristen für kostenlose Probephase noch Regeln bezüglich Rückerstattungen oder der Rückzahlung bereits gezahlter Beträge angegeben. Vor dem Kauf sollten Vertragsbeginn, Stornomöglichkeiten, Datenexport sowie die Grenzen der zusätzlichen Dienstleistungen geklärt werden.

Vorteile der Plattform

• Investorenfindung, Kontaktaufnahme, Datenverwaltung, Unterzeichnung von Verträgen sowie die Betreuung nach der Investition werden miteinander verbunden, um den Wechsel zwischen verschiedenen Tools zu reduzieren.
• Die Monatsgebühren und die zusätzlichen Dienstleistungen werden getrennt berechnet; es wird keine Provisionsgebühr auf der Grundlage des erfolgreich eingeworbenen Betrags erhoben.
• Gleichzeitig für GP und LP: Die nach dem Abschluss erforderlichen Dokumente, die Forderungen nach Einzahlung von Kapital sowie Berichte können weiterhin im selben Portal aufbewahrt werden.
• White-Label-Lösungen sowie die Möglichkeit, mehrere Fonds zu verwalten, eignen sich dafür, Kapitalnetzwerke oder Institutionen dabei zu unterstützen, mehrere Emittenten zentral zu verwalten.
• KI-gestützte Abgleiche und Materialanalysen können die Zeit für die Erstprüfung verkürzen, behalten aber den Schritt der manuellen Überprüfung bei.

Fähigkeitsgrenzen und Risiken

• Die Liste der geeigneten Projekte stellt keine Investitionszusage dar; das Ergebnis der Finanzierung hängt von der Qualität des Projekts, den Marktbedingungen, der Konformität sowie der Leistung des Teams ab.
• Die Plattform ist weder Makler noch Rechtsberater, Steuerberater oder Investmentberater; die Nutzer sollten sich unabhängige fachliche Beratung holen.
• Die von KI erstellten Bewertungen und Entwürfe für Materialien können Fakten übersehen oder Bedingungen falsch interpretieren; sie müssen vor der Veröffentlichung einzeln überprüft werden.
• Die Geschwindigkeit der Investorenüberprüfung hängt von der Integrität der Unterlagen, dem Rechtsgebiet sowie einer möglichen intensiven Prüfung ab; die angegebenen Fristen können daher nicht als vertragliche Garantien angesehen werden.
• Private Emissionen beinhalten sensible personenbezogene, finanzielle und Wertpapierdaten; das Team sollte den Portalen und Datenräumen mit dem geringsten notwendigen Zugriffsrecht ausstatten.
• Auf der öffentlichen Seite werden keine Angaben zu den Service-Level-Zusagen, dem Format für die vollständige Datenexportierung sowie zu den Zielen bei der Katastrophenwiederherstellung gemacht. Die Einkäufe durch Behörden sollten im Vertrag festgelegt werden.

Privatsphäre und Sicherheit

Fassport kümmert sich um Namen, Kontaktdaten, berufliche Qualifikationen, Überprüfungsunterlagen, Nutzungsinformationen sowie Nachrichten, die von den Nutzern selbst gesendet werden. Die Daten dienen zur Durchführung der Authentifizierung und zur Bereitstellung entsprechender Dienstleistungen, zur Verbesserung der Produkte sowie zur Bearbeitung von Benachrichtigungen oder Anfragen.

• Die Datenschutzrichtlinie besagt, dass angemessene Maßnahmen ergriffen werden, um unbefugten Zugriff, Offenlegung, Änderung oder Zerstörung zu verhindern, garantiert jedoch keine absolute Sicherheit.
• Benutzer können die Ansicht, Korrektur oder Löschung ihrer personenbezogenen Daten beantragen; die tatsächliche Bearbeitung kann durch gesetzliche Aufbewahrungspflichten eingeschränkt sein.
• Die Bedingungen verlangen von den Nutzern, genaue Informationen bereitzustellen, ihre Anmeldedaten sorgfältig zu schützen und die geltenden Gesetze einzuhalten.
• Die offizielle Politik gibt keine konkreten Aufbewahrungsfristen, eine Liste der Unterauftragsverarbeiter, Standorte für die Datenspeicherung oder Sicherheitszertifizierungen an.
• Einrichtungen, die mit großen Mengen an LP-Material umgehen müssen, sollten vor dem Einkauf einen Datenerfassungsvertrag, ein Berechtigungsmodell sowie Beschreibungen zur Protokollierung und Reaktion auf Ereignisse anfordern.

Urheberrecht, Konformität und Beendigung

Die Technologie der Plattform sowie die Urheberrechte an den Dienstleistungen bleiben bei Fassport. Der Kauf einer Abonnementlizenz bedeutet nicht, dass man Ansprüche auf den Quellcode oder die Modelle hat. Die von den Nutzern hochgeladenen Finanzunterlagen, Investorendaten sowie Dateien Dritter müssen eine rechtmäßige Grundlage für die Verarbeitung und Weitergabe haben.

• Die erstellten Zertifizierungsschreiben oder anderen Entwürfe müssen vom Benutzer überprüft werden; bei Bedarf sollte man sich an einen Rechts- oder Fachberater wenden.
• Die Dienstleistungen werden in ihrem aktuellen Zustand bereitgestellt; die Haftungsbeschränkungen sowie die Ansprüche auf Entschädigung müssen vor Abschluss des Vertrags im Einklang mit den Geschäftsrisiken geprüft werden.
• Die Plattform kann den Zugang gemäß den Bedingungen vorübergehend einstellen oder beenden; wichtige Daten sollten nicht nur in einem einzigen Online-Konto gespeichert werden.
• Die Bestimmungen unterliegen dem Recht des US-Bundesstaates Delaware; Nutzer in anderen Regionen müssen zudem die geltenden Vorschriften ihres jeweiligen Wohnorts einhalten.

API, Anwendungen und Open-Source-Status

Häufige Fragen

Wird Fassport Geld für die Nutzer sammeln?

Nein. Die Plattform bietet Tools für die Vermittlung, Kontaktaufnahme, Überprüfung sowie die Verwaltung von Fonds. Die Nutzer sind selbst dafür verantwortlich, Fundraising-Aktivitäten durchzuführen, Beziehungen zu Investoren aufzubauen und die gesetzlichen Vorgaben einzuhalten.

Erhebt die Plattform eine Gebühr für erfolgreiche Transaktionen?

Nicht angenommen. Das aktuelle Monatspaket sowie die zusätzlichen Dienstleistungen werden zu einem festen Preis oder auf Grundlage eines individuellen Vertrags abgerechnet – es wird keine Provision vom eingezogenen Betrag berechnet.

Was ist der Unterschied zwischen einer Startup-Plattform und einer Plattform für Fondsmanager?

Startup konzentriert sich auf die Vermittlung von Investoren für KI sowie auf eine wöchentliche Liste; die Fund Manager Platform umfasst das Erstgenannte und fügt zusätzlich einen Datenraum, ein Portal, Teamrechte, Anmeldungen, Kapitalaufrufe, Berichte sowie K-1 hinzu.

Muss die Überprüfung durch den Investor unbedingt innerhalb von 24 Stunden abgeschlossen werden?

Das von der Plattform angegebene Ziel ist in der Regel eine Bearbeitung innerhalb von 24 Stunden, doch fehlende Unterlagen, eine umfangreiche Prüfung oder Unterschiede in den rechtlichen Vorschriften können die Dauer verlängern. Bei wichtigen Transaktionen sollte ein Puffer eingeplant werden, und die Servicestandards müssen im Vertrag festgelegt werden.

Hat Fassport eine öffentliche API?

Es wurde bestätigt, dass Organisationen und Kapitalnetzwerke eine API-Integration beantragen können, doch Dokumentationen zu den öffentlichen Endpunkten, selbstverwaltete Schlüssel sowie allgemeine Entwicklungs-Pakete sind derzeit noch nicht verfügbar.

Ist Fassport Open-Source-Software?

Es handelt sich nicht um bestätigte Open-Source-Produkte. Die Lizenzen für den offiziellen GitHub, die SDKs sowie den Quellcode der Kernplattform wurden in diesem Fall nicht bestätigt.

Kann es eine Rückerstattung oder ein kostenloses Probemonat geben?

Auf der offiziellen Seite steht, dass die Buchung jederzeit storniert werden kann. Die Regeln für die kostenlose Testphase sowie die Rückerstattung sind jedoch noch nicht öffentlich zugänglich. Vor der Zahlung sollten die Bedingungen auf der Zahlungsseite sowie in einem schriftlichen Vertrag bestätigt werden.

Zusammenfassung

Fassport eignet sich für Private-Equity-Teams, die die Suche nach LPs, die Kontaktaufnahme zu ihnen, die Zertifizierung, die Abonnementverwaltung sowie die Verwaltung der Dokumente nach der Investition bündeln möchten. Ein fester Monatsbeitrag sowie ein modell ohne Provision erleichtern die Budgetplanung – doch die zusätzlichen administrativen Kosten, die Kosten für SPVs sowie die Kosten für die Überprüfung der Einzelpersonen müssen separat berechnet werden.

Bevor es zur Anwendung kommt, muss die Qualität der Passgenauigkeit sowie der Workflow anhand echter Projekte überprüft werden. Zudem müssen Datenprotokolle, API-Bereiche, Servicelevel sowie Regelungen bezüglich Rückerstattungen und Austrittsmöglichkeiten festgelegt werden. Alle AI-Entwürfe sowie die Ergebnisse der Konformitätsprüfung müssen von Fachleuten und Beratern überprüft werden.